بازار ارزهای دیجیتال به‌سرعت در حال رشد است و همواره فناوری‌ها و قابلیت‌های جدیدی به آن اضافه می‌شوند. مفهوم دیفای یا امور مالی غیرمتمرکز نیز از جمله سیستم‌های نوین در کریپتو است که ساختار سنتی پیگیری تراکنش‌ها را به چالش می‌کشد. در این اکوسیستم مالی، کاربران بدون نیاز به واسطه‌هایی مانند بانک‌ها به خدمات ریافت وام، سرمایه‌گذاری و تجارت دسترسی دارند؛ اما تاثیر دیفای بر بازار کریپتو تنها به این موارد ختم نمی‌شود و شما می‌توانید از آن برای اجرای امور مالی با شفافیت بیشتر استفاده کنید.

منظور از دیفای چیست و چگونه کار می‌کند؟

دیفای (Decentralized Finance) به معنای امور مالی غیرمتمرکز است و به مجموعه‌ای از پروتکل‌ها، ابزارها و برنامه‌های مالی اشاره دارد که از فناوری بلاک‌چین برای ارائه خدمات مالی استفاده می‌کنند. برخلاف سیستم‌های مالی سنتی که در آن واسطه‌هایی مانند بانک‌ها و موسسات مالی نقش اصلی را بازی می‌کنند، دیفای بر پایه قراردادهای هوشمند عمل می‌کند. این قراردادها، کدهای خودکاری هستند که بر روی بلاک‌چین اجرا می‌شوند و تراکنش‌ها و توافقات مالی را به‌صورت شفاف و بدون نیاز به واسطه‌گری شخص سوم انجام می‌دهند.

پلتفرم‌های دیفای خدمات مختلفی را ارائه می‌دهند که شامل وام‌دهی، تجارت دارایی‌ها، سرمایه‌گذاری، مدیریت ریسک و حتی بیمه هستند. به‌عنوان مثال، پلتفرم Uniswap به کاربران اجازه می‌دهد تا ارزهای دیجیتال خود را بدون نیاز به صرافی‌های متمرکز مبادله کنند. یا پروژه Aave امکان وام‌دهی و دریافت وام با استفاده از وثیقه‌های دیجیتال را فراهم کرده است و شما حتی می‌توانید از آن برای کسب درآمد نیز استفاده کنید. تمامی این خدمات بدون نیاز به اعتماد به واسطه و تنها با اعتماد به شفافیت فناوری بلاک‌چین امکان‌پذیر شده‌اند.

دیفای چگونه بازار ارز دیجیتال را تحت تاثیر قرار می‌دهد؟

دیفای در مدت زمان کوتاهی توانسته است تاثیراتی عمیق بر بازار ارزهای دیجیتال بگذارد. این تاثیرات را می‌توان به سه بخش اصلی تقسیم کرد که شامل افزایش نقدینگی، نوآوری در ابزارهای مالی و تغییر ساختار اقتصادی کریپتو هستند. در ادامه به بررسی نقش DeFi و تاثیرات آن بر بازار کریپتو می‌پردازیم.

تامین استخرهای نقدینگی و کسب درآمد

یکی از مهم‌ترین تاثیرات دیفای، افزایش نقدینگی در بازار ارزهای دیجیتال است. پیش از ظهور سیستم دیفای، بسیاری از کاربران برای معامله ارزهای دیجیتال به صرافی‌های متمرکز وابسته بودند. این صرافی‌ها علاوه‌بر محدودیت‌های جغرافیایی، در مواقعی دچار مشکلاتی مانند اختلال، هک‌شدن یا بسته شدن ناگهانی می‌شدند. اما با ظهور صرافی‌های غیرمتمرکز (DEXs) مانند Uniswap و SushiSwap، کاربران توانستند بدون نیاز به واسطه و با امنیت بیشتر به تبادل دارایی‌های خود بپردازند.

پلتفرم‌های وام‌دهی دیفای همچنین نقشی مهم در افزایش نقدینگی بازار دارند. این پلتفرم‌ها به شما اجازه می‌دهند تا دارایی‌های دیجیتال خود را به دیگر کاربران وام دهید و در ازای آن سود کسب کنید. از طرف دیگر، وام‌گیرندگان نیز می‌توانند بدون نیاز به ارائه مدارک پیچیده، با ارائه وثیقه دیجیتال وام دریافت کنند.

نوآوری در ابزارهای مالی

دیفای با معرفی ابزارهای جدید، نوآوری‌های خلاقانه‌ای مانند استیبل‌کوین‌ها را وارد بازار ارز دیجیتال کرده است. استیبل‌کوین‌ها ارزهای دیجیتالی هستند که ارزش آن‌ها به یک دارایی پایدار مانند دلار آمریکا یا طلا بستگی دارد. این ارزها به کاربران اجازه می‌دهند که در هنگام نوسانات شدید بازار، ارزش دارایی‌های خود را حفظ کنند.

برخی از انواع استیبل‌کوین‌های دیفای عبارتند از:

• تتر گلد (XAUT) که ارزش آن به طلا بستگی دارد و هر واحد آن معادل یک اونس طلای خزانه سوئیس است
• تتر (USDT) که ارزش آن به دلار آمریکا بستگی دارد
• بایننس یو‌اس‌دی (BUSD) که توسط صرافی بایننس منتشر می‌شود و اداره خدمات مالی نیویورک اعتبار آن را تایید می‌کند

یکی دیگر از نوآوری‌های دیفای، توکن‌سازی دارایی‌ها است. با استفاده از این فناوری، دارایی‌های واقعی مانند املاک، آثار هنری یا حتی کالاها می‌توانند به توکن‌های دیجیتال تبدیل شوند و بر روی بلاک‌چین معامله شوند. این مساله انتقال مالکیت دارایی‌ها را ساده‌تر می‌کند و امکان تقسیم دارایی‌های گران‌قیمت به بخش‌های کوچک‌تر و در دسترس قرار دادن آن‌ها برای عموم مردم را نیز فراهم کرده است.

تغییر ساختار اقتصادی کریپتو

دیفای ساختار اقتصادی دنیای کریپتو را از ریشه تغییر داده است. در سیستم‌های سنتی، بسیاری از تصمیمات و تراکنش‌ها تحت کنترل شرکت‌های بزرگ و واسطه‌ها بود؛ اما دیفای با حذف واسطه‌ها و توزیع قدرت بین کاربران، یک اقتصاد غیرمتمرکز و دموکراتیک‌تر ایجاد کرده است. این موضوع باعث شده که کاربران عادی نیز بتوانند در فعالیت‌های مالی شرکت کنند و از مزایای آن‌ها بهره‌مند شوند.

تمامی تراکنش‌ها در دیفای به‌صورت عمومی بر روی بلاک‌چین ثبت می‌شوند و هر کسی می‌تواند آن‌ها را بررسی کند. این شفافیت، سطح اعتماد کاربران به این فناوری را به‌طور چشمگیری افزایش داده است و باعث شده که دیفای به یکی از امن‌ترین روش‌های انجام تراکنش‌های مالی تبدیل شود.

امور مالی غیرمتمرکز چه فرصت‌ها و چالش‌هایی برای ترید ارائه می‌دهد؟

مانند سیستم مالی سنتی، دیفای نیز چالش‌ها و فرصت‌هایی را برای کاربران فراهم می‌کند. برای مثال با استفاده از این سیستم کاربران می‌توانند از هر نقطه‌ای در دنیا به تراکنش‌های مالی بپردازند و دارایی‌هایشان را خرید و فروش کنند. از سوی دیگر عدم نظارت نهادهای مالی و دولت‌ها باعث شده که کشورها نگرانی‌هایی از بابت پول‌شویی و فرارهای مالیاتی داشته باشند.

به هر حال دیفای با حذف محدودیت‌های جغرافیایی و نیاز به مدارک، امکان مشارکت در اقتصاد دیجیتال را برای همه فراهم کرده است. این سیستم همچنین فرصت‌های بزرگی برای سرمایه‌گذاری ارائه می‌دهد و شما می‌توانید با استفاده از پروتکل‌های وام‌دهی یا استیکینگ، دارایی‌های خود را به کار بگیرید و از آن‌ها سود کسب کنید. البته چالش‌هایی نیز در این سیستم مالی وجود دارند، برای مثال شما در این سیستم با ریسک‌ّهای امنیتی مواجه هستید. برخی از قراردادهای هوشمند دیفای به دلیل کدنویسی ناقص یا حفره‌های امنیتی، هدف حملات سایبری قرار گرفته‌اند و هکرها توانسته‌اند در مواردی میلیون‌ها دلار از این پلتفرم‌ها سرقت کنند.

مشکلات قانونی نیز یکی دیگر از چالش‌های دیفای است. به دلیل ماهیت غیرمتمرکز این فناوری، بسیاری از کشورها هنوز نتوانسته‌اند چارچوب قانونی مناسبی برای آن تعریف کنند. برای مثال هیچ قانون مالیاتی مشخصی برای این سیستم‌ها وجود ندارد.

ویفاکس کالج؛ برترین آکادمی ارز دیجیتال و سیستم‌های دیفای

استفاده از سیستم امور غیرمتمرکز مالی تنها زمانی برای شما سودمند است که اصول کار با این سیستم را بدانید. آکادمی ویفاکس کالج به‌عنوان یکی از برترین آموزشگاه‌های ارز دیجیتال، دوره آموزشی معامله‌گری کریپتو و کار با DeFi را به‌صورت حرفه‌ای برگزار می‌کند. در کلاس ارز دیجیتال این آموزشگاه برترین اساتید ترید حاضر هستند و تمامی مباحث را در سرفصل‌های تخصصی به شما آموزش می‌دهند. شما می‌توانید برای شرکت در این کلاس آموزشی حضوری و رایگان با سایت آکادمی ویفاکس مراجعه کنید.