ارزهای دیجیتال اثبات سهام (Proof of Stake Coins) آن دسته از رمز ارزهایی هستند که شبکه‌شان به‌جای استفاده از مکانیزم اثبات کار (Proof of Work) و فرایند استخراج، از استیکینگ (Staking) برای اعتبارسنجی تراکنش‌ها استفاده می‌کند. برخلاف شبکه‌های مبتنی بر اثبات کار، ارزهای PoS با محیط سازگارترند و انرژی کمتری مصرف می‌کنند. به‌همین‌خاطر، بهترین ارزهای دیجیتال اثبات سهام امروزه محبوبیت زیادی بین کاربران پیدا کرده‌اند.

در این مطلب، ابتدا بهترین ارزهای دیجیتال اثبات سهام را معرفی کرده و به مقایسه مزایا و معایب کلی آن‌ها با شبکه‌های بلاک چینی مبتنی بر الگوریتم‌های اجماع مختلف می‌پردازیم. در این مطلب، نکات ضروری برای انتخاب بهترین ارزها برای استیکینگ را نیز بررسی می‌کنیم.

ارز دیجیتال اثبات سهام چیست؟

الگوریتم اثبات سهام (Proof of Stake) یا به‌طور خلاصه PoS، یک مکانیزم اجماع در فناوری بلاک چین است که به‌جای ماینینگ و استخراج که نیازمند استفاده از دستگاه‌های تخصصی و انرژی بالاست، از روش استیکینگ (Staking) یا همان سهام‌گذاری برای اعتبارسنجی تراکنش‌ها و تولید کوین و توکن‌های جدید استفاده می‌کند.

ارزهای اثبات سهام نیز رمز ارزهایی هستند که در شبکه‌های مبتنی بر مکانیزم PoS توسعه داده شده‌اند. شما می‌توانید از طریق خرید و فروش یا استفاده از آن‌ها در فرایند استیکینگ، از این دسته از ارزهای دیجیتال کسب کنید.

البته یکی از مزایای اکثر ارزهای PoS این است که اگر دانش فنی لازم برای شرکت در فرایند اعتبارسنجی را ندارید، می‌توانید از استیکینگ به‌عنوان یک روش کسب درآمد منفعل استفاده کنید. این فرایند شبیه به سرمایه‌گذاری پول در بانک برای مدت مشخص و کسب سود از آن است.

بیشتر بخوانید: تفاوت اثبات سهام با اثبات کار

معرفی بهترین ارزهای دیجیتال اثبات سهام

انتخاب بهترین ارزهای دیجیتال با الگوریتم Proof of Stake به معیارهای مختلفی مانند احساسات تریدرها، فناوری‌های مورد استفاده، اهداف، ترجیحات شخصی و کاربردهای آن‌ها بستگی دارد. ما در این مطلب، از ۱۰ ارز برتر در لیست «Top PoS Tokens by Market Capitalization» سایت کوین مارکت کپ که براساس ارزش بازارشان رتبه‌بندی شده‌اند، استفاده کرده‌ایم. لیست ۱۰ ارز برتر اثبات سهام در سال ۲۰۲۵ به صورت زیر است:

• اتریوم ۲
• سولانا
• کاردانو
• تون کوین
• الگورند
• اینجکتیو
• تزوس
• مالتی‌ورس ایکس
• مینا
• سلو

سلب مسئولیت: ارزهای معرفی‌شده در این مطلب، توصیه‌ای برای سرمایه‌گذاری نیستند. پیش از اقدام، حتماً تحقیقات کامل‌تری انجام داده و از نرخ‌های به‌روز بازده سرمایه‌گذاری خود مطمئن شوید. علاوه‌براین، دقت داشته باشید که با تغییر ارزش بازار این ارزها، رتبه آن‌ها در کوین مارکت کپ نیز ممکن است تغییر کند.

اتریوم ۲

اتریوم (Ethereum) با نماد ETH، یکی از محبوب‌ترین ارزهای دیجیتال اثبات سهام است. این شبکه ابتدا مبتنی بر مکانیزم اثبات کار بود، اما در سال ۲۰۲۰ و با هدف بهبود مقیاس‌پذیری، امنیت شبکه (Network Security) و پایداری در کنار کاهش مصرف انرژی، به مکانیزم اثبات سهام مهاجرت کرد.در آن زمان، بسیاری این نسخه جدید را اتریوم ۲ (Ethereum ۲.۰) نام‌گذاری کردند.

برای مشارکت در فرایند اعتبارسنجی تراکنش‌ها و تبدیل شدن به یک ولیدیتور (Validator) در شبکه اتریوم، باید حداقل ۳۲ واحد ارز ETH را در شبکه استیک کنید. البته امروزه به‌دلیل سنگین بودن هزینه خرید ۳۲ واحد اتر، روش‌هایی از جمله مشارکت در استخر استیکینگ لیدو (Lido) برای کاهش مقدار مورد نیاز جهت شرکت در این فرایند طراحی شده‌اند.

اگر مایل به مشارکت در فرایند اعتبارسنجی نیستید، می‌توانید با استیک کردن اتریوم در کیف پول‌ها، پلتفرم‌ها و صرافی‌های پشتیبان نیز از سرمایه‌گذاری خود درآمد منفعل کسب کنید. میزان سود استیکینگ (Staking Reward) پرداختی و حداقل اتر مورد نیاز برای آن در هر کدام از این پلتفرم‌ها متفاوت است. با مراجعه به سایت StakingRewards می‌توانید میزان سود سهام‌گذاری اتریوم در پلتفرم‌ها را با یکدیگر مقایسه انتخاب کنید.

بیشتر بخوانید: بهترین استخر استیکینگ کدام است

سولانا

سولانا (Solana) با نماد SOL، یکی دیگر از بهترین ارزها برای استیکینگ است که در سال ۲۰۱۷ معرفی و در سال ۲۰۲۰ به‌طور رسمی راه‌اندازی شد. این شبکه به‌خاطر سرعت تراکنش بالا، کارمزدهای پایین و مقیاس‌پذیری بالاتر خود نسبت به اتریوم توانست محبوبیت زیادی بین کاربران و توسعه‌دهندگان پیدا کند.

اعتبارسنج‌های سولانا باید مقداری توکن SOL را در شبکه استیک کنند. برخلاف اتریوم، مقدار حداقلی وجود ندارد و انتخاب کاربران براساس مقدار ارزهایشان صورت می‌گیرد. بنابراین، فضای اعتبارسنجی سولانا بسیار رقابتی است.

برای مشارکت در استیکینگ سولانا و کسب سود از آن ابتدا باید یک کیف پول مناسب مانند سولفلر (Solflare) را نصب کرده و با خرید سولانا، مقداری از آن را به آدرس والت خود واریز کنید. معمولاً میزان سودآوری سالانه استیکینگ سولانا بین ۶ تا ۸ درصد و بسته به میزان کمیسیون نود اعتبارسنج‌‌ها، متغیر است. برای مشاهده جزئیات بیشتر و انتخاب استخر مناسب، به سایت Validators.app مراجعه کنید.

کاردانو

کاردانو (Cardano) با نماد ADA، به‌عنوان یک ارز دیجیتال با الگوریتم Proof of Stake در سال ۲۰۱۵ معرفی و در سال ۲۰۱۷ به‌طور رسمی کار خود را آغاز کرد. این شبکه پس از مدتی با به‌روزرسانی پروتکل خود، امکان توسعه قراردادهای هوشمند و برنامه‌های غیرمتمرکز را اضافه کرد.

در سیستم اثبات سهام کاردانو که مبتنی بر الگوریتمی اختصاصی به‌نام اوروبوروس (Ouroboros) است، اعتبارسنج‌ها براساس مقدار توکن ADA نگهداری‌شده در کیف پول خود انتخاب می‌شوند و کار اعتبارسنجی تراکنش‌ها را انجام می‌دهند. مشابه سولانا، برای مشارکت در این فرایند نیز حداقل مقدار مشخصی تعیین نشده است، اما برای رقابت با دیگر افراد، باید با خرید کاردانو و نگهداری مقادیر بیشتر، شانس خود را افزایش دهید.

برای مشارکت در استیکینگ کاردانو باید از کیف پول‌های پشتیبان مانند ددالوس (Daedalus) یا یوروی (Yoroi) استفاده کنید. میزان سودآوری سالانه سهام‌گذاری این ارز دیجیتال نیز معمولاً بین ۲ تا ۵ درصد بسته به استخر استیکینگ انتخابی، متغیر است، اما ممکن است با تغییر شرایط، گاهی کمتر یا بیشتر شود. برای مشاهده گزینه‌های مناسب به سایت Cexplorer مراجعه کنید.

تون کوین

تون کوین (Toncoin) با نماد TON را می‌توانیم یکی دیگر از بهترین پروژه‌های اثبات سهام بدانیم. تلگرام این پروژه را ابتدا در سال ۲۰۱۸ با نام گرام (Gram) معرفی کرد، اما به‌دلیل چالش‌های قانونی این پروژه متوقف شد. نهایتاً در سال ۲۰۲۱ این پروژه به تون کوین تغییر نام داد و به‌صورت رسمی کار خود را آغاز کرد.

برای مشارکت در اعتبارسنجی تون کوین باید حداقل ۳۰۰ هزار واحد توکن را در شبکه قفل کرده و برای افزایش شانس خود جهت انتخاب شدن به‌عنوان ولیدیتور، مقدار آن را به حداقل ۴۰۰ هزار واحد TON برسانید. درحال‌حاضر میزان سودآوری روزانه اعتبارسنجی تراکنشی توکن کوین، حدوداً ۱۲۰ واحد است.

اگر مایل به مشارکت در اعتبارسنجی نیستید، می‌توانید با واگذاری نمایندگی توکن‌های خود به یک ولیدیتور، کار اعتبارسنجی را به یک فرد دیگر بسپارید و درصد مشخصی سود دریافت کنید. این مقدار بسته به فرد (نود) انتخابی و کمیسیون او متفاوت خواهد بود. برای مشاهده روش‌های در دسترس جهت شرکت در استیکینگ تون کوین، به وبسایت رسمی این پروژه به آدرس Ton.org مراجعه کنید.

الگوراند

الگورند (Algorand) با نماد ALGO یکی دیگر از بهترین ارزهای دیجیتال اثبات سهام است که در سال ۲۰۱۹ با هدف بهبود امنیت، مقیاس‌پذیری و تمرکززدایی که به‌عنوان معضل سه‌گانه بلاک چین شناخته می‌شود، راه‌اندازی شد.

در الگورند تقریباً هر ۲.۸ ثانیه که یک بلاک را استخراج می‌شود. اعتبارسنج‌هایی که یک بلاک موفق را اعتبارسنجی کرده باشند، ۱۰ واحد توکن ALGO به‌علاوه ۵۰٪ از کارمزد کل تراکنش‌های داخل آن را به‌عنوان پاداش پایه کسب می‌کننند. برای شرکت در این فرایند، باید حداقل ۳۰ هزار واحد الگو را در شبکه قفل کنید.

برای استیکینگ اختصاصی الگورند توسط یک نود شخص ثالث نیز باید حداقل ۳۰ هزار واحد از این ارز را در ابزارها و پلتفرم‌های مختلف که در سایت رسمی این پروژه به آدرس Algorand.com معرفی شده است، استیک نمایید. البته با مشارکت در لیکویید ری‌استیکینگ و استخرهای این اکوسیستم، امکان سودآوری از مقادیر پایین‌تر نیز وجود دارد.  

اینجکتیو

اینجکتیو (Injective) با نماد INJ یک شبکه بلاک چینی اثبات سهام بسیار قدرتمند است که در سال ۲۰۲۰ فعالیتش آغاز شد. از مهمترین ویژگی‌های این پروژه می‌توان به امکان توسعه قراردادهای هوشمند، ساخت برنامه غیرمتمرکز، صرافی غیرمتمرکز و بریج‌های آن اشاره کرد.

برای تبدیل شدن به ولیدیتور در شبکه اینجکتیو نیازمند نگهداری حداقل ۵۰ واحد توکن INJ هستید، اما برای مشارکت در شبکه، باید جزو ۱۰۰ نود برتر باشید که تعداد توکن‌های نگهداری شده را به چند هزار واحد افزایش می‌دهد. میزان سودآوری اعتبارسنج‌ها از مشارکت در تأیید تراکنش‌های ارز INJ معمولاً بین ۱۴ تا ۱۶ درصد متغیر است.  

میزان سود سالانه استیکینگ اینجکتیو در زمان نگارش این مطلب (اردیبهشت ۱۴۰۴)، ۱۲.۰۲ درصد است که بسته به شرایط شبکه، نود و استخر انتخابی ممکن است تغییر کند. برای کسب سود استیکینگ ارز INJ باید کیف پول اینجکتیو ساخته و یک اعتبارسنج انتخاب کنید. محدودیتی در انتخاب ولیدیتور در این شبکه وجود ندارد. برای مشاهده جزئیات بیشتر، به وبسایت رسمی این پروژه به آدرس Hub.Injective مراجعه کنید.

تزوس

تزوس (Tezos) با نماد XTZ را می‌توان مورد بعدی از ارزهای برتر اثبات سهام دانست. این شبکه به کارمزدهای پایین خود شناخته می‌شود و به‌خاطر تمرکززدایی بالا، هولدرهای توکن XTZ با رأی‌دهی، در تمام تصمیمات آینده آن نقش دارند.

اعتبارسنج‌ها در شبکه تزوس، بیکر (Baker) یا نانوا نامیده می‌شوند. این افراد علاوه‌بر اعتبارسنجی تراکنش‌ها، می‌توانند نمایندگی استیکینگ دیگر کاربرانی که مایل به مشارکت مستقیم در این فرایند نیستند را بر عهده بگیریند. میزان سودآوری سالانه ولیدیتورها معمولاً بین ۵ تا ۷ درصد متغیر است.

اگر مایل به فعالیت به‌عنوان ولیدیتور نیستید، هیچ مانع و حداقل مقداری برای آغاز استیکینگ ارز XTZ وجود ندارد و حداقل مقداری نیز تعیین نشده است. شبکه تزوس قابلیت استیکینگ این ارز دیجیتال را در سال ۲۰۲۴ راه‌اندازی کرد. برای این کار، تنها باید یک کیف پول مناسب با این شبکه را راه‌اندازی کرده و یک نود اعتبارسنج انتخاب کنید. برای انتخاب بیکر مناسب، به سایت Tezos.com مراجعه کنید.

مالتی‌ورس ایکس

مالتی ورس ایکس (MultiversX) از بهترین پروژه‌های اثبات سهام و ارز دیجیتال آن با نماد EGLD نیز از بهترین ارزها برای استیکینگ است.

در این شبکه بیش از ۳ هزار نود فعال است که وظیفه اعتبارسنجی تراکنش‌ها را بر عهده دارند. برای تبدیل شدن به یک ولیدیتور در مالتی‌ورس‌ایکس، باید حداقل ۲۵۰۰ واحد ارز EGLD را در شبکه قفل کرده و اعتبار خود را بالا ببرید. بازده درصدی سالانه (APY) مشارکت در این شبکه، در زمان نگارش این مطلب در اردیبهشت ۱۴۰۴، ۷.۵۸٪ است.

اگر مایل به مشارکت در فرایند اعتبارسنجی نیستید، می‌توانید یک نود اعتبارسنج را انتخاب کرده و با دادن نمایندگی دارایی‌هایتان به او، به‌صورت درصدی پاداش بگیرید. میزان پاداش هر نود بسته به کمیسیون دریافتی، متغیر خواهد بود. برای کسب اطلاعات بیشتر، به وبسایت رسمی مالتی‌ورس ایکس به آدرس Multiversex.come مراجعه کنید.  

مینا

مینا (Mina) یک لایه غیرمتمرکز است که از فناوری دانش صفر (ZK) برای دستیابی به محاسبات مقیاس‌پذیر و معتبر استفاده می‌کند. سیستم اثبات سهام این پروژه که «Ouroboros Samisika» نام دارد، با اثبات سهام معمولی متفاوت است.

در این سیستم، نیازی به قفل کردن مقدار خاصی توکن MINA و خبری از اسلشینگ (Slashing) یا همان جریمه شدن نودها نیست. در این سیستم، درصورت فعالیت نادرست، به‌جای برداشت توکن‌های استیک‌شده در شبکه، کلاً از فرایند اعتبارسنجی حذف می‌شوید.

بااین‌حال، برای انتخاب شدن به‌عنوان ولیدیتور، باید با دیگر نودها رقابت کنید. در‌حال‌حاضر، حداکثر پاداش دریافتی در ازای پیدا کردن موفق بلاک‌ها در شبکه مینا، ۷۲۰ واحد MINA است که به مروز زمان کاهش می‌یابد.

دریافتی شما به‌عنوان استیک‌کننده نیز بسته به کمیسیون ولیدیتور انتخابی، متفاوت خواهد بود. برای مشاهده ولیدیتورها به اکسپلورر این شبکه به آدرس MinaScan مراجعه کنید.

سلو

سلو (Celo) آخرین مورد از بهترین پروژه‌های اثبات سهام است که در مارس ۲۰۲۵ (اسفند ۱۴۰۳)، نسخه دوم خود به‌نام Celo ۲ را راه‌اندازی کرد. در این به‌روزرسانی، سلو از یک شبکه لایه اول مستقل سازگار با ماشین مجازی اتریوم، به یک راه‌حل لایه دوم اتریوم تبدیل شد.

براساس این به‌روزرسانی، هنوز اطلاعات دقیقی از میزان پاداش دریافتی ولیدیتورها و استیکرها در دسترس نیست، اما به گفته اسناد رسمی این پروژه، احتمالاً میزان پاداش‌ها به‌خاطر کاهش موانع، از نسخه اول سلو پایین‌تر خواهد بود.

بااین‌حال اگر مایل به استیکینگ سلو هستید، با مراجعه به وبسایت رسمی این پروژه به آدرس Mondo.Celo می‌توانید لیست ولیدیتورها جهت اعطای نمایندگی توکن‌های CELO خود را مشاهده نمایید.

مقایسه ارزهای اثبات سهام با الگوریتم‌های دیگر

امروزه بیش از ده الگوی اعتبارسنجی در شبکه‌های بلاک چینی وجود دارد که اثبات سهام و اثبات کار از پرکاربردترین آن‌ها هستند. البته برخی از این الگوها بر پایه اثبات سهام هستند و با بهبود یک جنبه از آن مانند سرعت و مقیاس‌پذیری، سعی در افزایش بهره‌وری و توان عملیاتی شبکه‌شان داشته‌اند. بنابراین، برخی از مکانیزم‌ها مانند اثبات سهام نمایندگی‌شده، زیرمجموعه اثبات سهام عادی محسوب می‌شوند.

در جدول زیر، خلاصه‌ای از مقایسه ارزهای اثبات سهام با برخی از دیگر الگوریتم‌های اجماع بلاک چینی را آورده‌ایم:

تفاوت در مصرف انرژی                                                                                        

تأثیرات زیست‌محیطی یکی از ملاحظات مهم در انتخاب الگوریتم اجماع است. الگوریتم اثبات کار (PoW) به‌خاطر استفاده از سخت‌افزارهای تخصصی، مصرف انرژی بالایی دارد و می‌تواند ردپای زیست‌محیطی قابل‌توجهی بر جای بگذارد.

در مقابل، ارزهای اثبات سهام با حذف فرایند ماینینگ و تکیه بر کامپیوترهای عادی (به‌دلیل کار با CPU و GPU)،  مصرف انرژی بسیار کمتری دارند.

تفاوت در سرعت و مقیاس‌پذیری

سرعت پردازش تراکنش‌ها و توانایی مقیاس‌پذیری، به‌ویژه برای برنامه‌هایی که نیازمند خروجی بالا و تأخیر کم هستند، عوامل بسیار حیاتی محسوب می‌شوند. شبکه‌های PoW با وجود امنیت بالا، معمولاً به‌دلیل نیاز به حل مسائل ریاضی پیچیده، نیاز به محاسبات پیچیده‌تر داشته و در نتیجه، سرعت پردازش پایین‌تری دارند. در مقابل، شبکه‌های PoS معمولاً تراکنش‌ها را سریع‌تر پردازش کرده و از نظر مقیاس‌پذیری، عملکرد بهتری ارائه می‌دهند.

مثلاً ساخت بلاک در شبکه بیت کوین که مبتنی بر اثبات کار است، ۱۰ دقیقه زمان می‌برد، اما این زمان در اتریوم تقریباً ۱۲ ثانیه است.

تفاوت در امنیت و عدم تمرکز

امنیت در هر پروژه بلاک چین یک دغدغه اساسی است. اگر هدف یک پروژه، ایجاد شبکه‌ای بسیار امن و غیرمتمرکز باشد، الگوریتم اثبات کار با فرایند اعتبارسنجی سخت‌گیرانه و سابقه قابل‌اتکایش، گزینه‌ای مطمئن به‌شمار می‌آید. بااین‌حال، هزینه‌های بالای استخراج می‌تواند باعث تمرکز منابع شود که به‌نوبه خود امنیت شبکه را تضعیف می‌کند.

در مقابل، ارزهای دیجیتال اثبات سهام ممکن است در مراحل اولیه فعالیت‌شان از نظر امنیتی آسیب‌پذیرتر باشند؛ خصوصاً اگر حجم بالایی از عرضه آن‌ها در اختیار عده محدودی قرار داشته باشد، احتمال تمرکزگرایی و کنترل شبکه توسط یک سری نود خاص بیشتر می‌شود. این عامل یکی از مواردی بود که باعث سقوط سنگین ارز دیجیتال مانترا (OM) شد.

چگونگی سرمایه‌گذاری در ارزهای اثبات سهام

سوای خرید و فروش عادی انواع ارزهای اثبات سهام، چند روش دیگر شامل استیکینگ، استخراج نقدینگی (Liquidity Mining) و وام‌دهی وجود دارند که از آن‌ها می‌توانید برای کسب رمز ارزهای PoS و سرمایه‌گذاری در آن‌ها استفاده کنید.

خرید ارزهای دیجیتال با الگوریتم Proof of Stake

ساده‌ترین روش سرمایه‌گذاری در بهترین پروژه‌های اثبات سهام، خرید ارز دیجیتال بومی آن‌هاست. اکثر ارزهای دیجیتالی که در این مطلب معرفی کردیم، در همه صرافی‌های ایرانی و خارجی پشتیبانی شده‌اند. مراحل کلی خرید ارز دیجیتال اثبات سهام از بهترین صرافی‌های ایرانی به‌صورت زیر است:

• ثبت‌نام و احراز هویت
• تکمیل اطلاعات شخصی مانند شماره کارت بانکی
• واریز تومان به حساب خود در صرافی
• انتخاب رمز ارز اثبات سهام
• وارد کردن مقدار یا قیمت کل
• نهایی کردن خرید

استیکینگ

روش دیگر سرمایه‌گذاری در رمز ارزهای PoS، استیکینگ آن‌هاست. همانطور که برای هر پروژه گفتیم، اگر دانش فنی یا زمان کافی برای مشارکت در فرایند اعتبارسنجی تراکنش‌های ارز دیجیتال مورد نظرتان را ندارید، می‌توانید با استیک کردن آن در کیف پول، صرافی‌ها یا پلتفرم‌های دیفای پشتیبانی‌شده مانند استخرهای استیکینگ، از نگهداری منفعل آن‌ها کسب سود کنید.

بیشتر بخوانید: آموزش استیکینگ

استخراج نقدینگی

استخراج نقدینگی یا لیکوییدیتی ماینینگ (Liquidity Mining) یکی از روش‌های محبوب در اکوسیستم دیفای (DeFi) است که در آن دارایی‌های خود را به یک استخر نقدینگی واریز کرده و در ازای آن، سود کسب می‌کنید. این استخرها توسط صرافی‌های غیرمتمرکز برای انجام معاملات بدون نیاز به نهاد مرکزی مورد استفاده قرار می‌گیرند.

با تأمین نقدینگی، شما در واقع در ایجاد تجربه معاملاتی روان‌تر برای دیگران مشارکت کرده و در ازای آن، پاداش‌هایی به‌صورت توکن یا کارمزد دریافت می‌کنید.

مکانیزم استخراج نقدینگی بسته به پلتفرم انتخابی ممکن است متفاوت باشد، اما اصل کلی آن یکسان است: مشارکت‌کنندگان برای تأمین نقدینگی بازار، مشوق دریافت می‌کنند. روند کار به این شکل است:

• کاربران رمزارزهای اثبات سهام خود را به یک استخر نقدینگی واریز می‌کنند.
• دارایی‌های داخل استخر توسط تریدرها برای خرید و فروش دارایی‌ها استفاده می‌شود.
• شرکت‌کنندگان در ازای تأمین نقدینگی، پاداش‌هایی (معمولاً به شکل توکن‌های حاکمیتی) دریافت می‌کنند.
• هر چه میزان نقدینگی ارائه‌شده توسط یک کاربر بیشتر باشد، پاداش بیشتری نیز ممکن است دریافت کند.

این فرآیند به ایجاد یک فضای معاملاتی غیرمتمرکز و کارآمد کمک می‌کند.

بیشتر بخوانید: استخر نقدینگی (Liquidity Pool) چیست

وام‌دهی

وام دهی ارز دیجیتال یا لندینگ (Lending) یکی دیگر از روش‌های افزایش سرمایه رمز ارزهای PoS است که شما می‌توانید دارایی‌های خود در ازای بازده مشخص، به فرد دیگر وام دهید. این فرایند شباهت زیادی به وام‌دهی سنتی دارد، با این تفاوت که به جای بانک‌ها، پلتفرم‌های وام‌دهی رمزارزی این خدمات را ارائه می‌دهند.

این پلتفرم‌ها می‌توانند متمرکز (CeFi) یا غیرمتمرکز (DeFi) باشند و هرکدام مزایا و ریسک‌های خاص خود را دارند. نرخ سود در وام‌دهی رمزارزی معمولاً بین ۱ تا ۲۰ درصد سالانه متغیر است و به عواملی مانند نوع کریپتو و پلتفرم انتخاب‌شده بستگی دارد.

بیشتر بخوانید: بهترین پلتفرم های وام دهی ارز دیجیتال

نکاتی برای انتخاب بهترین پروژه‌های اثبات سهام

پیش از انتخاب یک پروژه Proof of Stake برای سرمایه‌گذاری، باید عواملی مانند اعتبار پروژه و نرخ بازده استیکینگ آن را بررسی کنید. در این قسمت، این موارد را بیشتر توضیح خواهیم داد.

بررسی تیم توسعه‌دهنده

بخش زیادی از اعتبار یک پروژه به تیم توسعه‌دهنده آن گره خورده است. اگر پروژه انتخابی شما جدید است، حتماً سابقه کاری تیم توسعه‌دهنده را بررسی کنید. مشخص نبودن هویت اعضا و نداشتن تجربه کافی در توسعه پروژه‌های بلاک چینی، یکی از موارد هشداردهنده است که حتماً باید در نظر بگیرید.

بررسی تاریخچه و امنیت پروژه

حتماً وایت پیپر پروژه را بررسی کنید. وایت پیپرهای بیش از حد پیچیده، نشانه‌ای از اعتبار آن‌ها نیست؛ این اسناد باید به ساده‌ترین شکل ممکن و برای درک عموم مردم نگارش شده باشند.

علاوه‌براین، حتماً بررسی کنید که پروژه PoS مورد نظر، از نظر حسابرسی قراردادهای هوشمند معتبر باشد. پروژه‌های معتبر معمولاً از حسابرسی یک شرکت ثالث برای بررسی کدها و رفع باگ‌های بالقوه استفاده می‌کنند.

بررسی میزان پایداری شبکه

توکنومیکس و عملکرد یک پروژه رابطه مستقیمی با پایداری آن دارد. برخی از رمز ارزها نرخ تورم شدیدی دارند که به مرور زمان باعث افزایش عرضه در گردش و کاهش قیمت‌شان می‌شود. اما پروژه‌های هدفمند، معمولاً نرخ تورمشان را در گذر زمان کاهش می‌دهند یا از مکانیزم‌های توکن سوزی برای کاهش عرضه استفاده می‌کنند.

نرخ بازده استیکینگ

مهمترین و آخرین مورد، نرخ بازده سهام‌گذاری است. معمولاً نرخ سود استیکینگ پروژه‌های اثبات سهام ثابت نیست و به عوامل مختلفی از جمله عملکرد شبکه، تعداد نودهای اعتبارسنج و عرضه در گردش بستگی دارد.

برای بررسی نرخ بازده سالانه که با APR یا APY مشخص می‌شود، از وبسایت رسمی پروژه انتخابی یا وبسایت‌های مجهز به ماشین حساب آنلاین مانند سایت StakingRewards.com برای تخمین سودآوری و پیدا کردن استخرها و نودهای معتبر استفاده کنید.

سؤالات متداول

جمع‌بندی

بهترین ارزهای دیجیتال اثبات سهام شامل اتریوم، سولانا، کاردانو، الگورند، تزوس و چند رمز ارز دیگر هستند. این ارزها به‌دلیل نیاز به مصرف انرژی کمتر و سرعت پردازش بالاتر نسبت به الگوریتم اثبات کار (PoW)، معمولاً مقیاس‌پذیری بالاتری دارند. این ویژگی امکان توسعه قراردادهای هوشمند و برنامه‌های غیرمتمرکز با هزینه کم را برای توسعه‌دهندگان فراهم کرده است.

استیکینگ، خرید و فعالیت در پلتفرم‌های دیفای برای استخراج نقدینگی و وام‌دهی از جمله روش‌های سرمایه‌گذاری در انواع ارزهای Proof of Stake هستند.